Firma Finansal Sağlık Raporu
Genel Finansal Sağlık Firma, imalat ve tekstil sektöründe faaliyet göstermektedir. Son dönemlerde firmanın toplam varlıkları artış göstermiştir. 2023 yılının ilk yarısında 2.1 milyar TL olan toplam varlıklar, 2024'ün ilk yarısında yaklaşık 3.8 milyar TL'ye ulaşmıştır. Bu büyüme, firmanın sektördeki konumunu güçlendirdiğini göstermektedir.
Toplam özkaynaklar da benzer bir artış trendi sergilemiştir. 2023 yılı sonunda 1.6 milyar TL olan özkaynaklar, 2024 yılının ilk yarısında yaklaşık olarak 2 milyar TL seviyesine yükselmiştir. Bu durum, firmanın finansal yapısını sağlamlaştırdığını ve yatırımcı güvenini artırdığını işaret etmektedir.
Nakit Akışları Firmanın nakit akışlarına baktığımızda, işletme faaliyetlerinden elde edilen nakit akışlarının negatif olduğu görülmektedir. Örneğin, 2024'ün ilk yarısında işletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit çıkışı yaklaşık -29 milyon TL olmuştur. Finansman faaliyetlerinden de benzer şekilde negatif nakit akışı gözlemlenmiştir; bu durum borç geri ödemelerinin yüksek olmasından kaynaklanmaktadır.
Yatırım faaliyetlerinden elde edilen nakit akışları ise pozitif yönde seyretmiş ancak genel olarak firmanın net nakit pozisyonunda azalma yaşanmıştır.
Gelir Tablosu Özeti Firmanın gelir tablosuna baktığımızda, satışların maliyetlerinin yüksek olduğunu görmekteyiz. Örneğin, 2024'ün ilk yarısında brüt kar marjı %18 civarında gerçekleşmiştir ki bu oran sektör ortalamalarının altındadır.
Finansman giderleri de oldukça yüksektir ve bu durum karlılığı olumsuz etkilemektedir. Pazarlama ve genel yönetim giderleri de dikkate alındığında esas faaliyet karı genellikle negatif seyretmektedir.
Gelecekteki Büyüme Potansiyeli Firmanın gelecekteki büyüme potansiyeli değerlendirilirken makroekonomik faktörler önemlidir. Yüksek enflasyon oranları ve faiz oranları firmayı zorlayabilir ancak döviz kuru avantajı ihracat yapan firmalar için olumlu bir etki yaratabilir.
Sektördeki rekabetin yanı sıra teknoloji yatırımları ve Ar-Ge harcamaları da büyüme potansiyelini etkileyen önemli faktörlerdir.
Sonuç Firmanın finansal sağlığı genel anlamda olumlu bir tablo çizmektedir ancak bazı zorluklarla karşı karşıya kalmaktadır:
- Varlık Artışı: Toplam varlıklarda önemli bir artış gözlemlenmiştir.
- Özkaynak Güçlenmesi: Özkaynaklarda belirgin bir iyileşme vardır.
- Nakit Akışı Zorlukları: İşletme ve finansman faaliyetlerinden elde edilen nakit akışlarında negatif değerler dikkat çekicidir.
- Karlılık Sorunları: Yüksek maliyetler ve finansman giderleri karlılığı olumsuz etkilemektedir.
Bu rapor yalnızca analitik değerlendirme amacı taşımaktadır ve yatırım tavsiyesi niteliğinde değildir.