IHEVA

• Risk Analizi:

  1. Toplam yükümlülüklerin toplam varlıklara oranı, şirketin borçluluk düzeyini göstermektedir ve bu oranın yüksek olması finansal riski artırabilir. 2023 yılı 3. çeyrekte toplam yükümlülükler 237,918,322 olarak kaydedilmişken, toplam varlıklar 1,055,069,583 olarak belirtilmiştir. Bu durum, şirketin sağlam bir finansal yapıya sahip olduğunu ve borçluluk oranının makul seviyelerde olduğunu göstermektedir.
  2. Kısa vadeli yükümlülüklerin toplam dönen varlıklara oranı likidite riskini gösterir. Şirketin kısa vadeli yükümlülükleri 162,233,736 iken, toplam dönen varlıkları 711,452,985 olarak raporlanmıştır. Bu durum iyi bir likidite durumunu işaret eder.
  3. Uzun vadeli yükümlülüklerin düşük olması (75,684,586), şirketin uzun vadeli borçlanma riskinin yönetilebilir olduğunu gösterir.
  4. Finansman giderlerinin (8,608,508) finansman gelirlerinden (5,094,624) daha yüksek olması maliyetlerin gelirleri aştığını ve bu durumun finansal performansa olumsuz etki yapabileceğini gösterir.

• Gelecek Beklentileri:

  1. Şirketin hasılatı 1,145,195,467 olarak gerçekleşmiş ve net dönem karı 102,004,523 olarak bildirilmiştir ki bu karlılık açısından olumlu bir işaret olarak değerlendirilebilir.
  2. Brüt karın (192,544,171) satışların maliyetine (952,651,296) kıyasla sağlam bir oranda olması ve esas faaliyet karının (123,626,453) güçlü olması gelecek dönemler için pozitif beklentileri desteklemektedir.
  3. Yatırım faaliyetlerinden elde edilen gelirler (4,866,343) ile giderler (4,727,821) arasındaki farkın pozitif olması şirketin yatırım faaliyetlerinden de kazanç sağladığını göstermektedir.
  4. Faaliyetlerden elde edilen nakit akışlarının (68,754,296) pozitif olması işletmenin operasyonel verimliliğinin iyi olduğunu ve nakit yaratma kapasitesine sahip olduğunu göstermektedir.
  5. Dönem sonu nakit ve nakit benzerleri mevcudu (33,534,805), şirketin likidite açısından güçlü bir pozisyonda olduğunu ve kısa vadeli finansal taahhütleri karşılayabileceğini işaret etmektedir.

Analizin Genel Özeti: Şirketin sağlam bir finansal yapıya sahip olduğu ve özellikle likidite ve borçluluk açısından düşük risk taşıdığı görülmektedir. Karlılık göstergeleri güçlüdür ve hasılattan net kâra kadar olan süreçte verimli bir yönetim sergilenmiştir. Yatırım faaliyetleri de şirkete katkı sağlamakta ve nakit akışları pozitif yönde seyretmektedir. Bu faktörler dikkate alındığında şirkete yatırım yapılabilirliği oldukça cazip görünebilir; özellikle son çeyrek bilançosundaki güçlü performans geleceğe yönelik iyimser beklentileri desteklemekte ve olumlu yönleri takdir edilmelidir.